エクイティストーリーの作成
上場準備企業の経営者・CFOに向けて、どの顧客から売上を得て、どの指標が伸びれば利益が増えるかを事業計画の数値で説明できるように整理し、主幹事証券会社への説明資料、会社説明資料、ロードショーの資料の原稿にします。資料の数値は、会社の事業計画と申請書類の記載に合わせます。
ご相談の多い状況
- 主幹事証券会社から、成長の根拠を事業計画の数値で説明するよう求められている会社
- 会社説明資料に載せるKPIと、事業計画・Ⅰの部の数値で、定義や集計の範囲が揃っていない会社
- 上場時の調達額の使途と、事業計画の設備投資・採用計画との対応を説明する資料が必要な会社
- 市場規模や競合の資料は集めたものの、自社の売上の見通しとの関係を説明できていない会社
支援の範囲
| 支援項目 | 作業と成果物 |
|---|---|
| 事業の成長の筋道 | 売上を顧客数・単価・継続率などの要素に分け、過去の実績と事業計画の各年度で、どの要素がどれだけ増える計画かを一覧にします。 |
| KPIの定義 | 資料に載せるKPIごとに、定義、集計に使うデータ、集計を担当する部署を決め、月次の実績を事業計画と同じ定義で集計できるようにします。 |
| 市場と競争環境 | 公的統計や業界団体の資料など出所を示せる資料から市場規模の根拠を整理し、競合との違いを、価格や提供方法などの比較項目ごとに表にします。 |
| 成長投資と資本政策の整合 | 上場時の調達額の使途、事業計画の設備投資・採用・広告宣伝の金額、資本政策表の調達額を突き合わせ、金額と時期の対応表を作ります。 |
| 説明資料の原稿 | 主幹事証券会社への説明資料、会社説明資料、ロードショーの資料について、ページ構成と各ページの原稿、図表の数値の出所の一覧を作ります。 |
| 数値の整合の確認 | 資料に載せる売上・利益・KPIの数値を、事業計画、決算書、Ⅰの部・Ⅱの部の記載と照合した突合表を作ります。 |
進め方
- 01
無料相談（30分）
- 当社が行うこと
- 事業の内容、上場予定の時期、主幹事証券会社との協議の状況をお聞きし、整理する項目の案をお伝えします。
- お願いすること
- 既存の会社説明資料や事業計画があれば、相談の際にお見せください。
- お渡しするもの
- 次の段階でお預かりする資料の一覧
- 02
資料の受領とヒアリング
- 当社が行うこと
- 受領した資料を読み、経営者と事業部門の責任者に、顧客、売上の構成、競合についてヒアリングします。
- お願いすること
- 事業計画、月次の売上とKPIの実績データ、資本政策表、既存の会社説明資料をご提供ください。
- お渡しするもの
- 整理する論点の一覧、見積書
- 03
成長の筋道とKPIの整理
- 当社が行うこと
- 売上の要素の分解、KPIの定義、市場と競争環境の整理を行います。
- お願いすること
- KPIの定義と集計方法について、経営者と事業部門の責任者の確認をお願いします。
- お渡しするもの
- 売上の要素の一覧、KPIの定義書、市場と競争環境の整理表
- 04
説明資料の原稿の作成
- 当社が行うこと
- ページ構成と原稿、図表の数値の出所の一覧を作り、事業計画と申請書類の数値と突き合わせます。
- お願いすること
- 記載内容の確認をお願いします。主幹事証券会社や投資家への説明は経営者が行います。
- お渡しするもの
- 説明資料の原稿、数値の突合表
- 05
質問と指摘への対応
- 当社が行うこと
- 主幹事証券会社や投資家からの質問・指摘に合わせて、原稿と数値の根拠資料を修正します。
- お願いすること
- 受けた質問と指摘の内容を共有してください。
- お渡しするもの
- 修正した原稿、質問ごとの回答の下書き
お渡しする成果物
- 売上の要素の一覧と事業計画との対応表
- KPIの定義書
- 市場と競争環境の整理表
- 調達額の使途・成長投資・資本政策の対応表
- 会社説明資料・ロードショーの資料の原稿
- 事業計画・申請書類との数値の突合表
AIの使い方
市場や競合に関する公開資料の要約、KPIの実績データの集計、原稿の下書きには生成AIを使います。資料に載せる数値は事業計画と決算書から取り、AIが示した市場規模などの数値は出所の資料を確認できたものだけを使います。成長の見通しをどう説明するかは経営者が決めます。
費用
支援の範囲と期間に応じてお見積りします。最初の30分のご相談は無料です。
よくある質問
説明資料は主幹事証券会社が作るものではありませんか。
主幹事証券会社は資料の構成や記載について助言しますが、事業の内容と見通しを説明するのは会社です。当社は会社の依頼を受けて原稿と数値の根拠資料を作り、会社が主幹事証券会社と協議して内容を確定します。
事業計画が固まっていなくても依頼できますか。
依頼できます。売上と費用の前提を整理して事業計画を作るところから始め、説明資料の原稿は確定した事業計画の数値に合わせて作ります。
費用はどのように決まりますか。
作成する資料の種類と、事業計画の作成から行うかどうかに応じてお見積りします。最初の30分のご相談は無料です。